Котировка — это стоимость или цена товаров. Слово происходит от французского “нумеровать” или “отмечать”. На бирже ценные бумаги “котируются” или “нумеруются” и вносятся в котировальный лист. Котировка акций на бирже — это определение цены во время торгов и публикации цен в котировальном листе. Иногда термин применяют для обозначения курса ценных бумаг.
Кстати, не все ценные бумаги, которые допущены к торгам, котируются. Это происходит потому, что требования для допуска в котировальный лист — более жесткие, чем для допуска к биржевым торгам.
Далее в статье:
Котировки акций. Какие они бывают?
На фондовом рынке цены (или котировки) бывают разные:
- Цена Bid — это наивысшая цена, которую готов заплатить покупатель, разместивший лимитный ордер. Это цена, с которой встречается рыночный ордер на продажу.
- Цена Ask — это наименьшая цена, по которой готов продать продавец, разместивший лимитный ордер. Это цена, с которой встречается рыночный ордер на покупку.
- Цена открытия Open.
- Цена закрытия Close.
Больше информации о бидах и асках можно почитать в этой статье.
Обычно цена выражается в денежных единицах. Например, акции Сбербанка котируются в рублях. Фьючерсы на нефть — в долларах. Но бывает, что котировки даются в процентах. Это типично для биржевого рынка облигаций.
На американской бирже Nasdaq есть 2 уровня котировок:
- Level 1 или лента сделок предоставляет данные о лучших ценах бид и аск, количестве лотов и последней цене.
- Level 2 или orderbook предоставляет более полный формат информации, потому что показывает какие типы трейдеров продают или покупают акции в режиме реального времени. Эта информация помогает опытным трейдерам, а новичков может вводить в заблуждение. В своем блоге мы часто рассказываем вам, что “умные деньги” намеренно путают рыночных игроков, чтобы получить дополнительные преимущества и прибыль, поэтому используйте orderbook осознанно.
Котировки форекс
На валютном рынке или на Форекс торгуют валютными парами. Поэтому котировки там отличаются от фондового рынка. Они бывают:
- Прямые — отношение любой валюты к доллару США. Например, EURUSD.
- Косвенные — отношение доллара США к любой валюте. Например, USDRUB.
- Кросс-курсы — отношение разных валют друг другу. Кросс-курсы пересчитываются через доллар США.
Где смотреть историю котировок
С помощью котировок трейдеры анализируют ценность актива в текущий момент времени. С помощью истории котировок акций трейдеры проверяют, насколько успешно работает созданный ими робот или алгоритм. Котировки присутствуют во всех торговых системах и на аналитических сайтах.
Как правило, бесплатные данные предоставляются с задержкой по времени. Для инвесторов задержка по времени не критична, но внутридневным трейдерам важно видеть котировки акций в реальном времени. Их можно получить через:
- брокеров, имеющих прямой доступ к торгам;
- смотреть в режиме онлайн.
Стандартные программы для просмотра истории котировок — MT и Quik. Брокеры часто предлагают дополнительное более мощное и интересное ПО, которое позволяет анализировать как исторические данные, так и котировки акций в режиме онлайн.
Еще цены можно проверить непосредственно на сайте бирж. Но биржи тоже показывают данные с задержкой. На сайте Московской биржи можно выгрузить дневные данные о результатах торгов фьючерсными контрактами.
Чем глубже и полнее история котировок акций, тем большее количество различных сетапов и алгоритмов можно проверить. Глубина и точность зависит от поставщика данных. Как правило, можно выгрузить данные для различных таймфреймов — от длительных (например, месячных и недельных) до самого популярного среди внутридневных трейдеров 1-минутного графика.
Исторические котировки у разных брокеров могут отличаться, также необходимо учитывать переходы на зимнее/летнее время и выходные.
Важно помнить, что создание алгоритма начинается с понимания логики рынка и трейдеров. Трейдер находит повторяющуюся закономерность, которую он успешно и часто торгует руками, и автоматизирует ее. Использовать “черные ящики”, то есть стратегии, которые неизвестно как работают — опасно для депозита.
При просмотре истории котировок важно обращать внимание на разную активность в дневное и ночное время, а также на наличие “дыр” в скачанных данных. “Дыры” — это провалы в истории цен. Они могут появиться из-за низкой активности торгов или из-за ошибок брокеров. Тестировать свою стратегию на “рваных” данных неинформативно, потому что полученные результаты будут отличаться от тех результатов, которые были бы получены на корректных данных.
Программа для просмотра истории котировок
В ATAS трейдеры могут настроить различные периоды для анализа котировок акций. Для этого в верхнем меню (1) надо выбрать “период” (2) и нажать колесико настройки (3).
В ATAS можно просматривать не только акции, но и фьючерсы и даже ETF.
Динамика котировок акций позволяет инвесторам и трейдерам судить о настроениях на рынке и о финансовом состоянии компании. Акции стабильных и давно существующих компаний, как правило, не меняются в цене резко и сильно. Хотя бывают исключения, связанные с позитивными или негативными новостями, или финансовой отчетностью. Например, котировки акций Газпрома в 2019 году порадовали и удивили инвесторов. Акции выросли в цене с 3 января по 22 ноября 2019 года на 37,8% с 156,28 рубля 251,99 рубля. Их динамика позволяла заработать всем — и инвесторам, и внутридневным трейдерам.
Резкий рост начался в мае, когда инвесторы узнали о том, что компания выплатит значительно бОльшие дивиденды, чем раньше. 14 мая 2019 года котировки акций онлайн выросли более чем на 16%. А трейдеры, которые торговали фьючерсами на акции Газпрома, могли заработать еще больше за счет гарантийного обеспечения (всего около 4000 рублей за 100 акций). Объемы торгов во фьючерсах и акциях увеличились по сравнению с 2018 годом.
Анализ графиков котировок
В ATAS есть графики котировок акций российского и американского рынка. С помощью современного кластерного анализа можно выбрать удачный момент для инвестиций или спекулятивной торговли. Для консервативных трейдеров есть расширенный набор инструментов технического анализа — например, индикаторы Zigzag pro, Woodies CCI, Margin zones.
Анализ котировок акций и фьючерсов в современном программном обеспечении занимает меньше времени и позволяет найти сетапы с высоким уровнем профит:риск (R:R). Если вы еще не создали свой алгоритм или робота, который увеличивает депозит без вашего участия — освойте торговлю в ручном режиме. Все успешные трейдеры начинали с этого, и практически все теряли какую-то часть первоначального капитала. Бесплатные графики акций и их котировки видят все. Попробуйте ATAS, он поможет вам найти свое конкурентное преимущество и торговую нишу.
